Diferença entre ganhos de capital de curto e longo prazo

Diferença chave - Ganhos de capital a curto prazo x longo prazo
 

Ganhos de capital são aumentos no valor dos ativos de capital além do preço de compra. Esse aumento de valor é baseado na demanda e na oferta do ativo. Se houver um mercado bem estabelecido para o ativo, existe um preço de mercado prontamente disponível que está sujeito a flutuações. A principal diferença entre ganhos de capital de curto e longo prazo é que o curto prazo ganhos de capital são obtidos por venda ou troca de ativos de capital mantidos por um ano ou menos enquanto que grandes prazo ganhos de capital são os ganhos resultantes da venda ou troca de ativos de capital mantidos por mais de um ano.

CONTEÚDO
1. Visão geral e principais diferenças
2. O que são ganhos de capital de curto prazo
3. O que são ganhos de capital a longo prazo
4. Comparação lado a lado - ganhos de capital a curto prazo x longo prazo
5. Resumo

O que são ganhos de capital de curto prazo?

Um ganho de capital de curto prazo é um ganho realizado pela venda ou troca de um ativo de capital mantido por um período de um ano ou menos.

Ex: um investidor subscreve 200 ações da SDF Company em 25/01/2016 por um preço de US $ 15 por ação. Ele vende as ações em 20.11.2016, quando o preço por ação aumentou para US $ 19. Assim, o ganho de capital será,

Ganho de capital = (200 * $ 19) - (200 * $ 15) = $ 800

Ganho de capital em porcentagem = $ 800 / $ 3.000 * 100 = 26,6%

Uma das implicações mais importantes que devem ser consideradas em relação aos ganhos de capital são as taxas de imposto. Os ganhos de curto prazo são tributados à alíquota marginal de imposto do contribuinte (valor do imposto a pagar em uma unidade de renda adicional em que o valor do imposto aumenta à medida que o rendimento aumenta). Esse tipo de imposto é chamado de "imposto sobre ganhos de capital".

Os ativos de capital também podem sofrer perdas de curto prazo. Em tal circunstância, uma perda pode ser compensada com um ganho de curto prazo e o resultado líquido entrará em vigor para pagamento de impostos. Uma perda de capital tributável é limitada a US $ 3.000 para contribuintes individuais e US $ 1.500 para contribuintes casados.

O que é ganho de capital a longo prazo?

Os ganhos de capital de longo prazo são realizados pela venda ou troca de um ativo de capital mantido por um período superior a um ano. Continuando do mesmo exemplo,

Ex: Suponha que o investidor acima detenha as ações por 7 anos. Dentro do período de 10 anos, o valor das ações flutuou para cima e para baixo e, em geral, o valor aumentou para US $ 27 por ação. Assim, o ganho de capital será,

Ganho de capital = (200 * $ 27) - (200 * $ 15) = $ 2.400

Ganho de capital em porcentagem = $ 2.400 / $ 3.000 * 100 = 80%

Os ganhos de capital de longo prazo são tributados a uma taxa favorável em comparação com a renda ordinária e os ganhos de capital de curto prazo. Os ganhos de capital de longo prazo também são tributados à alíquota marginal. A porcentagem de imposto a pagar de acordo com a taxa marginal de imposto é mostrada na tabela abaixo.

Taxa de imposto marginal	Taxa de imposto sobre ganhos de capital a longo prazo
10%	0%
15%	0%
25%	15%
28%	15%
33%	15%
35%	15%
39,6%	20%

Como em ganhos de capital de curto prazo, ganhos de capital de longo prazo também podem ser usados ​​para compensar perdas de capital de longo prazo. Além disso, os investidores também podem reivindicar perdas de capital de curto prazo contra ganhos de capital de longo prazo.

Ex: um investidor possui um ganho de capital de longo prazo de US $ 50.000 e uma perda de capital de curto prazo de US $ 3.000. Assim, ele / ela só precisa relatar a diferença de US $ 47.000 para fins fiscais.

Figura 1: Os ganhos de capital estão sujeitos a flutuações

Qual é a diferença entre ganhos de capital de curto e longo prazo?

Ganhos de capital de curto prazo vs longo prazo
Os ganhos de capital de curto prazo são obtidos pela venda ou troca de ativos de capital mantidos por um ano ou menos.	Ganhos de capital de longo prazo são os ganhos resultantes da venda ou troca de ativos de capital mantidos por mais de um ano.
Taxas de imposto
As taxas de imposto para ganhos de capital de curto prazo são mais altas que ganhos de capital de longo prazo.	Os ganhos de capital de longo prazo são tributados a uma taxa mais baixa em comparação aos ganhos de capital de curto prazo.
Tipo de Ativos
Os ganhos de capital de curto prazo são geralmente obtidos por venda ou troca de ações.	Os ganhos de capital de longo prazo são geralmente obtidos pela venda ou troca de ativos de longo prazo, como imóveis.

Resumo - Ganhos de capital de curto prazo x longo prazo

A diferença entre ganhos de capital de curto e longo prazo depende principalmente do período em que são mantidos antes da venda ou troca. Além da diferença com o prazo, sua estrutura e natureza são muito semelhantes entre si. Ambos são tributados à alíquota marginal e as perdas de capital podem ser reivindicadas contra ganhos de capital. Quanto mais tempo os ativos são mantidos, maior o risco de flutuações de valor. Esta é a razão pela qual os ganhos de capital de longo prazo são tributados a uma taxa mais baixa em comparação aos ganhos de capital de curto prazo.

Referências
1. ”Ganho a curto prazo.” Investopedia. N.p., 22 de maio de 2008. Web. 29 Mar. 2017.
2. ”Ganho ou perda de capital a longo prazo.” Investopedia. N.p., 29 de julho de 2015. Web. 29 Mar. 2017.
3. Frankel, Matthew. "Taxas de imposto sobre ganhos de capital a longo prazo em 2017". O tolo heterogêneo. The Motley Fool, 1 de janeiro de 1970. Web. 29 Mar. 2017.

Cortesia da imagem:
1. "U.S. Ações de renda dos principais 1% e 0,1% 1913-2013 ”Por Farcaster na Wikipedia em inglês (CC BY-SA 3.0) via Commons Wikimedia