Diferença entre demonstração de fluxo de caixa e projeção de fluxo de caixa

Demonstração do fluxo de caixa versus projeção do fluxo de caixa
 

Aqueles que estão aprendendo a entender diferentes demonstrações financeiras, também devem aprender a entender a diferença entre a demonstração do fluxo de caixa e a projeção do fluxo de caixa, pois fornecem duas visões diferentes da saúde financeira de uma organização. As empresas preparam uma série de demonstrações financeiras, incluindo demonstrações de resultados, balanços e demonstrações de fluxo de caixa, a fim de determinar a saúde financeira da empresa. A demonstração do fluxo de caixa oferece uma visão geral das entradas e saídas de caixa do período, fornecendo uma visão geral útil da posição de caixa da empresa. As projeções de fluxo de caixa, por outro lado, oferecem uma visão futurista das entradas e saídas e ajudam os gerentes a planejar atividades de negócios para o futuro. O artigo a seguir analisa cada demonstração e destaca as semelhanças e diferenças entre a demonstração do fluxo de caixa e a projeção do fluxo de caixa.

O que é demonstração de fluxo de caixa?

A demonstração do fluxo de caixa de uma empresa oferece uma visão clara de como as operações de uma empresa são executadas, de onde vêm os fundos e como esses fundos são gastos. A demonstração do fluxo de caixa mostra claramente o movimento do caixa pela empresa e oferece um instantâneo da posição de caixa da empresa. Todos esses recebimentos e pagamentos em dinheiro são então somados para derivar em um valor conhecido como fluxo de caixa líquido, que é essencialmente o dinheiro que resta quando a entrada e a saída de todo o caixa são contabilizadas. A demonstração do fluxo de caixa é dividida em várias seções que incluem: atividades operacionais, atividades de investimento e atividades de financiamento. Atividades operacionais são aquelas que ajudam uma empresa a gerar receita. As atividades de investimento se referem a quaisquer movimentos de caixa nos investimentos da empresa e quaisquer investimentos de longo prazo. As atividades de financiamento se referem a quaisquer atividades relacionadas aos acionistas e credores da empresa. Se a demonstração do fluxo de caixa for feita com precisão, os totais desses três segmentos deverão somar o fluxo de caixa total da empresa.

O que é projeção de fluxo de caixa?

A projeção de fluxo de caixa é uma estimativa de quaisquer entradas e saídas de caixa que uma empresa deve esperar no futuro. As projeções de fluxo de caixa também levam em consideração o efeito que determinadas despesas e investimentos terão no fluxo de caixa líquido futuro da empresa. Uma projeção de fluxo de caixa oferece aos gerentes uma visão clara da viabilidade e viabilidade financeira de certas atividades e decisões de negócios. Uma projeção precisa do fluxo de caixa oferece uma boa estimativa dos ingressos de caixa da empresa. Isso ajuda no planejamento financeiro, pois as empresas podem agendar pagamentos a vendedores e fornecedores, além de planejar saídas de caixa internas para despesas como aluguel, salários, publicidade etc. Para criar uma projeção de fluxo de caixa, a empresa deve primeiro determinar o objetivo para o qual a projeção é necessária. A determinação do objetivo também informa em que período a projeção deve ser feita. Se a projeção é com o objetivo de determinar a lucratividade no final do exercício, os gerentes financeiros precisam analisar os valores de entradas e saídas incorridas durante o exercício. As vendas compõem a maior parte dos ingressos de caixa do ano, embora os números de vendas sejam bastante difíceis de projetar. A maioria das empresas usa dados históricos de vendas para essa finalidade.

Qual é a diferença entre a Demonstração do fluxo de caixa e a Projeção de fluxo de caixa?

Demonstração do fluxo de caixa e projeção do fluxo de caixa são duas demonstrações financeiras preparadas com o objetivo de obter uma imagem clara da posição financeira de uma empresa. Enquanto a demonstração do fluxo de caixa oferece uma visão geral das entradas e saídas do ano atual da empresa, a projeção do fluxo de caixa, por outro lado, projeta as entradas e saídas da empresa que são esperadas no futuro. Enquanto ambos oferecem aos gerentes informações adicionais para a tomada de decisões, a projeção do fluxo de caixa, em particular, oferece informações detalhadas para o planejamento futuro. A projeção do fluxo de caixa ajuda as empresas a tomar decisões importantes sobre as finanças da empresa. Projeções precisas de fluxo de caixa são essenciais para a saúde financeira de uma empresa.

Resumo:

Demonstração do fluxo de caixa versus projeção do fluxo de caixa

• A demonstração do fluxo de caixa de uma empresa oferece uma visão clara de como as operações de uma empresa são executadas, de onde vêm os fundos e como esses fundos são gastos.

• A demonstração do fluxo de caixa mostra claramente o movimento do caixa pela empresa e oferece um instantâneo da posição de caixa da empresa.

• Projeção de fluxo de caixa é uma estimativa de quaisquer entradas e saídas de caixa que uma empresa deve esperar no futuro.

• Uma projeção precisa do fluxo de caixa oferece uma boa estimativa dos ingressos de caixa da empresa. Isso ajuda no planejamento financeiro, pois as empresas podem agendar pagamentos a vendedores e fornecedores, além de planejar saídas e despesas de caixa internas.

• Demonstrações de fluxo de caixa e projeções de fluxo de caixa são duas demonstrações financeiras preparadas com o objetivo de obter uma imagem clara da posição financeira de uma empresa.

Leitura adicional:

1. Diferença entre fluxo de caixa e fluxo de caixa